Мнозина възприемат управлението на активи като актуална тема само за професионалните инвеститори, а не като част от личните финанси на всеки българин. В действителност то започва много по-рано: още с първата заплата, първите спестявания и първите големи решения за покупка на автомобил или жилище.
Когато не управлявате активите си съзнателно, ежедневните разходи свиват бюджета, свободните пари остават без посока, а важните избори се правят в напрегнат момент.
Правилното управление не означава да правите много неща наведнъж. Означава да взимате ясни решения с конкретна цел: какво притежавате, защо го притежавате, какъв риск носи и каква полза очаквате. Това важи както за наличните средства, които имате, така и за спестовни и депозитни сметки, имоти, инвестиции на борсата и дори за уменията, които повишават дохода ви.
В тази статия ще представим какво означава да управлявате активите си правилно. Ще разгледаме как да подредите приоритетите си, как да разпределите риска и как да поддържате контрол чрез регулярни прегледи и корекции.
Определете функцията на всеки актив
Една от най-често срещаните грешки на начинаещите е да приемат управлението на активи за синоним на инвестиране. Инвестирането обаче е само една малка част от процеса. Първата стъпка в правилното управление на активи е преглед на приходите и разходите, спестяванията в брой и по банкови сметки, наличното имущество и задълженията.
Втората стъпка се свързва с определяне на функцията на всяка група от тези ресурси. Наличните пари и депозитите служат като резервен фонд при непредвидени разходи и ситуации. Когато този фонд липсва, всяка извънредна нужда създава финансов натиск и води до прибързани решения. Имотът може да е дом, но може да бъде и актив, ако носи доход от наем. Инвестициите са инструмент за растеж, но изискват време и дисциплина.
Разпределете активите по цели и време
Хората често взимат финансови решения според външни фактори като новини, настроението на пазара или чужди истории. По-работещият и устойчив подход е да свържете активите си с личните си финансови цели и срока, в който ще ви трябват.
Ако планирате ремонт след 12 месеца, отделете нужната сума в решение с нисък риск и лесен достъп, като например спестовна сметка или краткосрочен депозит. Така няма да се налага да продавате инвестиции в неподходящ момент, ако пазарите се понижат.
Ако планирате капитал за пенсия след 20 години, можете да изградите дългосрочна стратегия с по-висок потенциал за растеж, защото имате време да преминете през периоди на спад.
Намалете риска чрез диверсификация
Един актив рядко осигурява едновременно сигурност, ликвидност (колко бързо и лесно можете да превърнете актива в пари без голяма загуба на стойност) и висока печалба. Ето защо инвеститорите разпределят средствата си между различни класове активи (например акции, облигации, имоти, кеш), за да намалят зависимостта си от един източник на риск. Този подход се нарича диверсификация, като целта е спадът в един актив да не влияе прекомерно върху целия портфейл.
Когато лихвите растат, част от активите реагират негативно, а други стават по-привлекателни. Когато пазарите преминават през сътресения, по-консервативните инструменти често запазват стойността си по-добре от рисковите. Така разпределението между различни активи създава баланс и ограничава вероятността едно неблагоприятно движение да доведе до голям общ спад.
Преглеждайте портфейла си и коригирайте навреме
Управлението на активи не е еднократно действие. Пазарите, доходите и личните ви цели се променят, а с тях може да се промени и разпределението на притежаваните инвестиции. Затова е важно да правите периодичен преглед на портфейла си и да проверявате дали всяка позиция все още изпълнява ролята, за която сте я избрали. Този навик ви помага да поддържате контрол и да избягвате прибързани решения, когато условията вече са се променили.
При такъв преглед често излизат две ясни нужди. Ако един актив е нараснал много, делът му може да стане прекалено голям и да повиши риска за целия портфейл. Ако средствата във финансовия резерв са намалели заради извънредни разходи, първо ги възстановете до разумно ниво, преди да насочвате пари към нови инвестиции. Така запазвате баланса между спокойствие в краткосрочен план и растеж в дългосрочен.
Правилното управление на активите започва с яснота: какво притежавате и каква функция има всеки от тях. След това идват целите, сроковете и дисциплината да разпределите риска разумно. Когато комбинирате различни видове активи и правите регулярни прегледи, изграждате по-стабилна финансова основа в дългосрочен план.
